Το Συμβούλιο ενέκρινε σήμερα στοχευμένες αλλαγές στους κανόνες ρευστότητας της ΕΕ για τον τραπεζικό τομέα. Οι τροποποιήσεις αποσκοπούν στη διατήρηση της ρευστότητας στις χρηματοπιστωτικές αγορές και στη διασφάλιση ισότιμων όρων ανταγωνισμού για τις τράπεζες της ΕΕ έναντι των διεθνών ανταγωνιστών τους.
Η σημερινή απόφαση καθιστά μόνιμα τα τρέχοντα μεταβατικά επίπεδα δείκτη ορισμένων βραχυπρόθεσμων συναλλαγών χρηματοδότησης τίτλων (ΣΧΤ) που διακρατούνται από τράπεζες. Τα εν λόγω επίπεδα δείκτη χρησιμοποιούνται για να βοηθήσουν στον υπολογισμό μιας βασικής απαίτησης προληπτικής εποπτείας και σταθερότητας, που είναι γνωστή ως δείκτης καθαρής σταθερής χρηματοδότησης ή NSFR.
Χωρίς παρέμβαση, οι δείκτες —οι οποίοι στο πλαίσιο του μόνιμου πλέον καθεστώτος είναι χαμηλότεροι από εκείνους που ορίζονται στα διεθνή πρότυπα της Βασιλείας για τις τράπεζες— θα αυξάνονταν αμέσως στις 28 Ιουνίου του τρέχοντος έτους. Η χρήση χαμηλότερου επιπέδου δείκτη για τις ΣΧΤ στον τύπο υπολογισμού του NSFR αναμένεται να ενθαρρύνει την αύξηση της ρευστότητας για τις τράπεζες της ΕΕ χωρίς να επηρεάζει τη σταθερότητά τους.
Ταυτόχρονα, πολλές μεγάλες δικαιοδοσίες εκτός ΕΕ έχουν ήδη θέσει σε εφαρμογή χαμηλότερους μόνιμους συντελεστές ΣΧΤ για τον υπολογισμό του NSFR από εκείνους που προβλέπονται στα πρότυπα της Βασιλείας. Οι τράπεζες της ΕΕ θα βρίσκονταν σε μειονεκτική θέση εάν δεν διατηρούνταν παρόμοια μεταβατικά επίπεδα δείκτη.
Επόμενα βήματα
Αυτό είναι το τελικό στάδιο της διαδικασίας έκδοσης. Οι τροποποιήσεις του κανονισμού για τις κεφαλαιακές απαιτήσεις θα δημοσιευθούν πλέον στην Επίσημη Εφημερίδα της ΕΕ και θα εφαρμοστούν από τις 29 Ιουνίου 2025.
Σύμφωνα με την επικαιροποιημένη νομοθεσία, η Ευρωπαϊκή Αρχή Τραπεζών θα παρακολουθεί και θα υποβάλλει εκθέσεις σχετικά με τον αντίκτυπο των τροποποιήσεων ανά πενταετία.
Ιστορικό
Τα πρότυπα της Βασιλείας ΙΙΙ συμφωνήθηκαν από την Επιτροπή της Βασιλείας για την Τραπεζική Εποπτεία με σκοπό την ενίσχυση της προληπτικής ρύθμισης, της εποπτείας και της διαχείρισης κινδύνων των τραπεζών ως απάντηση στην παγκόσμια χρηματοπιστωτική κρίση του 2007-2008. Ο κανονισμός για τις κεφαλαιακές απαιτήσεις και η οδηγία για τις κεφαλαιακές απαιτήσεις μετατρέπουν τα πρότυπα, συμπεριλαμβανομένων εκείνων στα οποία βασίζεται ο NSFR, σε δίκαιο της ΕΕ.
Ο NSFR αποτελεί βασικό δείκτη μέτρησης της ρευστότητας που έχει ως στόχο να διασφαλίσει ότι οι τράπεζες διαθέτουν σταθερές πηγές χρηματοδότησης για τη στήριξη των δραστηριοτήτων τους σε χρονικό ορίζοντα ενός έτους, αποτρέποντας την υπερβολική αναντιστοιχία ληκτότητας μεταξύ στοιχείων ενεργητικού και παθητικού και την υπερβολική εξάρτηση από βραχυπρόθεσμη χρηματοδότηση.
Η ΕΕ εφάρμοσε αρχικά χαμηλότερους συντελεστές απαιτούμενης σταθερής χρηματοδότησης (RSF) —που χρησιμοποιούνται για τον υπολογισμό του συνολικού NSFR— για ορισμένες βραχυπρόθεσμες συναλλαγές, ιδίως βραχυπρόθεσμες ΣΧΤ, ως μεταβατικό μέτρο έως τις 28 Ιουνίου 2025. Αυτό έγινε για να αποφευχθούν διαταραχές στη ρευστότητα της αγοράς, ιδίως στις αγορές κρατικών ομολόγων και συμφωνιών επαναγοράς.
Οι βραχυπρόθεσμες ΣΧΤ είναι εξασφαλισμένες συναλλαγές κεφαλαιαγοράς στις οποίες τα περιουσιακά στοιχεία μιας τράπεζας ανταλλάσσονται προσωρινά με μετρητά. Λαμβάνουν κυρίως τη μορφή διατραπεζικών συναλλαγών μεταξύ χρηματοπιστωτικών ιδρυμάτων. Οι ΣΧΤ είναι απαραίτητες για την παροχή ρευστότητας στις αγορές από τις τράπεζες, ιδίως για τα κρατικά ομόλογα.
Πηγή : consilium.europa.eu
Εικόνα : Photo by Masood Aslami on Unsplash
